朝闻经济 4月13日 星期四
▶ 国家能源局：预计今年全国最大电力负荷可能超过13.6亿千瓦，较去年有较大增长
▶ 上海市经信委主任：电动车牌照政策年底前还是免费申办，明年是怎样的政策还会重新研究
▶ 国家能源局：加快攻关新型储能关键技术和绿氢制储运用技术，推动储能、氢能规模化应用
▶ 住建部：行业企业要充分的发挥国民经济“顶梁柱”“压舱石”作用，深入推动供给侧结构性改革
▶ 民航局韩钧：近期航班量分阶段恢复是基于安全保障能力的考虑，而非市场需求
4月12日，TrendForce集邦咨询最新报告预估，2023-2026年全球5G非地面网络（NTN）市场产值将从49亿美元上升至88亿美元，年复合成长率为7%，在全球5G非地面网络市场产值逐年上升趋势下，亦会提升芯片大厂发展5G NTN技术意愿。目前与手机制造商合作发展5G NTN技术的芯片大厂为高通、联发科与三星电子。据了解，非地面网络技术能由低轨道卫星透过上行与下行传输方式让终端使用者在偏远地区用卫星通讯方式来进行资料双向传输。
4月12日，市场调查与研究机构Canalys最新报告数据显示，2023年第一季度，全球个人电脑市场面临进一步的动荡，台式机和笔记本电脑的总出货量下降了33%至5400万台，这是连续四个季度两位数的年跌幅。在产品类别方面，笔记本电脑的出货量一下子就下降34%至4180万台。台式机降幅稍缓，下降28%至1210万台。Canalys预计，2023年第一季度将是今年个人电脑市场出货量下降幅度最大的季度，今年下半年市场将会开始复苏，增长势头在2024年有望进一步增强。
▶ 国家能源局：深入推动与重点能源资源国的互利合作，积极拓展能源进口新渠道
▶ WTI 5月原油期货结算价收涨1.79美元，涨幅2.24%，报81.53美元/桶。布伦特6月原油期货结算价收涨1.43美元，涨幅1.70%，报85.61美元/桶。
▶ 周三上证指数收涨0.41%，深证成指收涨0.05%，创业板指收跌0.41%。当天，两市成交额11321亿元，连续第7个交易日突破1万亿元，较上一交易日放量490亿元；大盘资金净流出超126亿元，北向资金净流出超42亿元。两市股票呈现跌少涨多的态势，3162只股票上涨，1805只股票下跌。其中，60只涨停股、7只跌停股。板块方面，人工智能、虚拟现实、物联网、芯片概念、大数据、云计算、数据中心、元宇宙、5G、国产软件、传媒、算力、机器人概念等行业或概念板块涨幅居前；电力设备、酒店餐饮、饮料制造、养殖业、啤酒概念、乳业、白酒概念、PVDF概念等行业或概念板块低迷。
▶ 周三恒生指数收跌0.86%；恒生科技指数收跌1.92%。市场呈跌多涨少态势。盘面上，电脑与外围设备、海上运输、建筑产品、能源设备与服务、综合电信服务、电力、饮料、半导体产品与设备、黄金、OLED、信息安全、电影概念等行业或概念板块逆市上涨；地面运输、互动媒体与服务、化学制品、CDR概念、房地产服务、大数据、短视频、网络直播、AIGC概念、体育等等行业或概念板块跌幅居前。
▶ 软银计划将其亚洲风司售予Mistletoe，后者创始人为孙正义之弟
▶ 中信证券：全球新能源汽车保持增长势头，当前时点继续建议把握全球电动化供应链优质标的机会
主流车企优质车型不断推出提升行业景气，行业向上趋势明确。国内坚持稳增长政策，汽车工业相关指标向好，比亚迪销售有望再创新高。全球新能源汽车保持增长势头，当前时点继续建议把握全球电动化供应链优质标的机会，尤其是比亚迪、宁德时代、LG 化学供应链，包括：1. 电池/电机环节的宁德时代、比亚迪（A+H）、精达股份、亿华通等，建议关注欣旺达、鹏辉能源、亿纬锂能；锂电材料的德方纳米、中伟股份、贝特瑞、中科电气、杉杉股份、星源材质、科达利、新宙邦等，建议关注天奈科技、璞泰来、天赐材料；2. 上游设备及资源：赣锋锂业等，关注杭可科技、先导智能；3. 热管理供应链：三花智控（热管理）、银轮股份（热管理）、拓普集团等。
市场而言，除企业端外，居民端亦出现复苏迹象，复苏预期持续兑现或对A股市场基本面形成支撑，叠加流动性、风险偏好趋于改善，我们维持A股或持续上涨的方向不变。风格而言，2023Q2国内经济或将迈入复苏初期，基于我们构建的风格时钟框架，成长风格有望延续，顺周期板块尚需等待。倘若国内经济顺延目前的复苏趋势，2023H2进入“全面复苏”仍旧可期，届时，风格主线或将切换至价值，重点推荐：可选消费方向。
中信证券指出，AI对传媒行业带来革命性创新，产业政策加速落地，AI产业高质量发展趋势进一步确认。应着重关注以下投资主线：AI+头部平台，推荐具有强大研发能力和数据资源优势的头部文娱平台；AI+出版，推荐具备数据资产优势和国企改革边际变化的出版板块；AI+游戏，推荐机构更易配置、弹性更高的游戏板块。
国家支持人工智能技术创新，有关政策加速落地，产业趋势的确定性进一步确认。我们大家都认为AI技术和应用层的催化还未结束，继续推荐AI+头部平台、AI+出版、AI+游戏等投资主线。
3月金融数据分析来看，企业复工复产进程加速，居民消费复苏强劲，共同助力信贷投放高景气。展望4月，预计对公信贷增量逐步平稳，零售信贷增量继续回暖，判断社融存量增速趋势延续。板块投资而言，当前静待上市银行一季度业绩落地，预计二季度开始基本面变量将出现修复，银行板块估值步入可积极配置区域，优选具备长期商业模型价值的公司， 可从容布局高性价比品种。
AI带动设备及元器件需求，高频高速PCB有望成主流，PCB产业链有望重塑和受益。印制电路板(PCB)是电子科技类产品的关键电子互联件，被誉为“电子科技类产品之母”。AI加快速度进行发展要求高算力，对设备、电子元器件数量和质量也提出更多更新的要求，将带动PCB需求新增长，高频高速PCB有望成为未来发展主流。根据Prismask，预计2026年我国PCB产值将达到546亿美元。PCB产业链相关材料的需求有望在新发展格局下获得重塑，涉及标的：电子树脂：中化国际、宏昌电子、东材科技、圣泉集团等（环氧树脂），巨化股份、昊华科技、东岳集团、鲁西化工等（PTFE），普利特、金发科技、沃特股份等（LCP）；电解铜箔：诺德股份、嘉元科技、中一科技等；电子级玻纤纱：中国巨石、中材科技、宏和科技、长海股份等。
▶ 天风证券研究所所长赵晓光：ChatGPT或很快会遇到瓶颈，AI最核心是数据来源
天风证券研究所所长赵晓光表示，由ChatGPT引领的数据革命将成为2024年前后投资的两条主线之一。ChatGPT未来在一段时间内或很快就会遇到瓶颈，因为你它没有办法解决数据来源更为丰富的问题，它只是拿到了过去的开源的互联网的这一些数据。所以未来关于AI最核心的就是数据来源，数据来源最核心的就是场景。未来的场景主要在两部分，To C端和To B端，由元宇宙和Web3.0底层数据开放打造的To C端场景不断提供数据，从而更好地使用户得到满足的需求；而以云为核心、逆向为算法的数据在To B端是大有可为的，但是在每个行业们能得到的数据是有限的，仅仅局限于从ERP、系统集成中获得数据，所以To B端真正的机会是物联网。
▶ 建议全面禁止TikTok，国台办：他们害怕苦心经营的谎言被戳穿
▶ 中文在线收关注函，要求说明在AIGC领域开展相关布局详细的细节内容、已上线款AIGC产品具体情况
▶ 微软联合创办人保罗·艾伦遗产再拍卖，所藏七幅画作成交总额有望超3000万美元
▶ 特斯拉香港将于4月15日降价，Model3高性能版“一换一”降价近15%
▶ 梅赛德斯-奔驰第一季度销量增至50.35万辆，纯电动汽车销量大增89%
▶ 深康佳A：一直在推进数字化转变发展方式与经济转型，并应用5G、大数据、人工智能、物联网等技术
▶ 亚宝药业：子公司制剂产品塞来昔布胶囊获得美国FDA批准，用于缓解骨关节炎等症状
▶ 利德曼：在终端医院检测量回升的带动下，预计德赛系统的业务同比将有所增长
▶ 新赛股份：拟出资2840万元设立合资公司，开展石灰石开采、加工及相关业务
▶ 新里程：子公司拟3.5亿元投建生物制药中成药提取、制剂战略扩产及日化生产项目
▶ 宝塔实业：公司中标7133.56万元国铁物资货车滚动轴承联合采购项目
▶ 东方精工：波纹纸箱印刷包装装备和舷外机业务部分2022下半年订单会在2023年报表中体现
▶ 中国石化将入股全球最大LNG项目，收购卡塔尔北方气田东部项目1.25%股权
▶ 泉为科技入围59亿元光伏电站工程建设项目收关注函：要求说明是否存无法及时交货风险
